The Good, The Bad, iyo Doogga ah ee Maalgelinta Index Funds
Dhowr daqiiqo gudahood, waxaan rabaa inaan ku socdo sida aan uga fekerayo qiyaasaha miisaaniyadda - fiicnaanta, kuwa xun, iyo fool xun - si ay kaaga caawiso inaad heshid aragti.
Maxay Yihiin Dhaqaalaha Tooska ah?
Si aad u fahamto waxa ay tahay sanduuqa xisaabinta, waxaad marka hore u baahan tahay inaad fahamto qeexitaanka taxane.
Calaamad muujin mayno dareenka. Halkii, waa fikrad waxbarasho; fikrad. Asal ahaan, waxay u dhigantaa qof ama guddi dad ah oo fadhiya kuna soo socda liisto qawaaniin ah sidii loo dhisi lahaa faylalka shaqsiyaadka shaqsiga sababtoo ah, dhammaadka, waxa kaliya ee aad samayn kartid waa maalgelin shakhsiyeed saamiyada ama canshuuraha , waxay u maleyneysaa in aan xaddideyno wadahadalkeena si caddaalad ah iyo suuqyada dakhliga ee joogtada ah.
Tusaale ahaan, calaamadaha ugu caansan ee waqtiga oo dhan, Dowlada Jaalliyadaha Daar Jones , waa liis ay ka kooban yihiin soddon boodh oo buluug ah . Liiskani wuxuu ka kooban yahay ururinta kaydka wakiilada ee muhiim u ah dhaqaalaha Mareykanka.
Saameyntu waxay ku saleysan tahay qiimaha saamiga iyo isbedelada waxaa loo sameeyaa waxyaabo ay ka mid yihiin kala qaybsanaansho . Kaydka liistada liiska waxaa soo xushay tifaftireyaasha Wargeyska Wall Street Journal . Taariikh ahaan, DJIA wuxuu ahaa mid aad u kacsan sababtoo ah isbeddelo waa mid aad u yar. Dakhliga Shirkadda Dow Jones ee Jaalliyada ayaa si xun u garaacay darajooyin kale oo badan, oo ay ku jirto S & P 500, wakhti dheer oo ay ka dhigtay mid waxtar leh oo ku salaysan taxadar leh xitaa haddii natiijooyinka sanadka-sannadku ay gaabiyaan oo inta badan u muuqdaan kuwo yaryar.
Isaga oo ka hadlaya S & P 500, hadda waa, laga yaabee, in caalamku yahay midka ugu ballaadhan ee laga wada hadlo. Gaaban ee Standard iyo Poor's 500, waxaa markii hore la bilaabay 1957. S & P 500 waxay leedahay habab aad u adag oo ka badan Dowladaha Dow Jones. Waxaan si weyn u qeexay xaqiiqda ah, in tobankii sano ee la soo dhaafay, habka S & P 500-ka loo bedelay habab badan oo maalgashadayaasha aan khibradda laheyn ayan fahmin, laakiin, haddii ay horey u jireen, horeyba waa la hubin lahaa wuxuu soo celiyaa index of stock stock generated. Maalgashadayaashu maanta waxay kufaraxsan yihiin waxa ay helayaan maaha awoowgooda S & P 500. Waqtiga qaarkood, waxaad gashaa Ship of thisusus oo aad ka fikirtid, markaad eegto waxa aad wax ka qabaneyso wax gebi ahaanba ka duwan.
Munaasabad kasta, sanduuqa xisaabtu waa sanduuq lacageed oo keliya, halkii uu lahaa maaraynta manhajka maaraynta maareynta, wuxuu ka soo baxayaa shaqada loo qoondeeyey shakhsiyadda ama guddiga go'aaminta habka tusaalaha. Taasi waa, haddii aad iibsato sanduuqa dakhliga ee Dow Jones Industrial Endeksi ama ETF (ETF, ama isweydaarsiga dhaqaalaha, waa sanduuq maalgashi oo isweydaarsi ah sida qayb ka mid ah saamiyada maalinti intaad joogi lahayd dhammaadka maalinta sida caadiga ah maalgelin lacageed, badanaa isku mid ah iskuduwaha isku midka ah, hanti isku mid ah), waxaad dhab ahaantii ku wareejinaysaa shaqada aad u maamulayso lacagtaada tifaftireyaasha Wargeyska Wall Street Journal .
Haddii aad iibsanayso sanduuqa S & P 500, waxaad dhab ahaantii ku wareejinaysaa shaqada aad u maamulayso lacagtaada dad badan oo jooga Standard iyo Poor. Ugu dambeyntiina, weli waxaad leedahay hanti fure ah oo kaydka shakhsi ahaaneed, waxaa lagu qabtaa qaab dhismeed oo la socdo oo leh maareyn faylalka ah oo ka sarreeya qofka ka mas'uulka ah inuu helo natiijooyinka sida ugu dhow ee ugu muhiimsan (oo loo yaqaan "raadin"). Si aad u ogaato wax badan oo ku saabsan aasaaska sanduuqa labada dhinac ah, akhri sida Sameelaha Maalgalinta Isku-dhafan .
Maxay yihiin Faa'iidooyinka lagu maalgelinayo Dhaqaalaha Tifaftirka?
Miisaaniyadda Index waxay leedahay faa'iidooyin badan, gaar ahaan maalgashadayaasha saboolka ah, taas oo ah mid ka mid ah sababaha aan ugu mahadnaqay sannado badan.
Marka hore, inta uu maalgashaduhu ogaanayo ma jiraan wax sixir ah oo ku saabsan ereyga "index" - waxaa jira indices wanaagsan, indices xumo, iyo calaamado dhexdhexaad ah - oo dooraya kumbiyuutar ah oo asal ah oo hoosta ku haya oo leh shirkad hanti amaan ah oo masuul ah , waa inay bixisaa hab ku qanacsan oo looga qaybqaato wax kasta oo suuq ah oo hoosta ka mid ah waxay u taagan tahay iibsiyada keliya.
Taasi waxay leedahay wax sahlan oo micnaheedu yahay qiimaha macaamilka qiimo jaban, taas oo ku xiran haddii aad maalgashatey oo kaliya $ 25,000 ama $ 50,000 oo guddiyadu waxay cuni karaan qadar macquul ah ee maamulahaaga haddii aad isku daydid inaad dhisatid 30, 50, 100+ portfolio stock si toos ah ee xisaab boobsiisay .
Tan labaad, lacago fara badan oo laga helo suuqa sinnaanta ayaa u muuqda in ay ku socdaan hab aad u yareynaya gadaashooda. Lacag-yar, ama dulsaar sarreysa iyadoo ku xiran hadba sida aad jeceshahay inaad u muujiso, waxay muddo dheer ahayd furaha maal-galinta guuleysta. Xaqiiqdii, waxaa jira jimicsi wayn oo cilmi-baaris ah oo muujinaya maalgashadayaashu inay ka fiicnaan doonaan xaalado badan oo ay ku iibsadaan qaybaha taxanaha ah ee tooska ah, sida kaydka shakhsi ahaaneed, oo ay ku fadhiistaan iyaga oo aan wax isbeddel ah ku sameyn dhammaan inta ay noqon lahaayeen maal-galinta index maalgeliso lafteeda. Goobahaas geela ee geela ah, sida mararka qaarkood loo yaqaan, waxay u baahan yihiin nooc gaar ah oo khabiir nafsi ah laakiin abaalmarinta muddooyinka 25 ilaa 50 sano waxay noqon kartaa wax cajiib ah. Uma baahnid inaad ka welwelisid isbedelka habka aad u socoto oo aad leedahay qorshe canshuureed oo aad u fiican haddii aad u baahan tahay inaad lacag soo qaadato.
Saddexaad, miisaaniyaddu waxay u muuqataa inay hoos udhigeyso saamiga xisaabaadka maalgelinta ee ka dhexeeya miisaaniyada kale ee labada dhinac. Tani waxay ku dari kartaa lacagta dhabta ah ee wakhtiga ka dambeeya haddii aadan nasiib u laheyn inaad haysatid muraayad weyn oo leh miisaan u baahan si looga faa'iidaysto fursadaha kale iyo qorshooyinka qorsheynta. Qaado shirkad sida Vanguard, oo ah shirkadda ugu weyn ee miisaaniyadda adduunka ee adduunka. Sida laga soo xigtay maamulaha hantida hantida ee Pennsylvania, miisaaniyadda ka qaybqaadashada ee mid ka mid ah xisaabteeda hawlgabka waxay ahayd $ 29,603 oo kaliya [Wargelin PDF, bogga 5, daabacan]. Taas macnaheedu waa kalabar ka mid ah xisaabaadkaas waxay leeyihiin wax ka yar $ 29,603 oo badhkuna waxay leeyihiin wax badan.
Taasi waa wax aad u yar marka la barbar dhigo shirkadaha maareynta hantida badan. Dhab ahaantii, xitaa ma daboolin khidmadda ugu yar ee badan oo ka mid ah garab-cad-cad, kooxo maareyn hantida si wanaagsan loo dhiso oo dhisto dusha sare ee qiimaha hodanka ah iyo qiimaha sare (si ay kuu siiyaan fikrad, shirkad aan ku maamulay si aan u maamulo hantida qoysku waxay leedahay maalgelin ugu yaraan $ 500,000 oo keliya si ay uga fikirto inay la shaqayso macmiil ka baxsan oo raba inuu maalgashado annaga). Maalgeliye leh $ 29,603 xitaa ma heli karo adeegyo badan oo ka mid ah waaxyada qaybta bangiyada ee gobolka . Xitaa markaa, haddii koontada ay ahayd $ 100,000 ama $ 150,000, qaar ka mid ah waaxyada kalsoonida bangiga ayaa ka qaadi doona khidmooyinka maareynta maalgashiga inta udhaxeysa 2.5% ilaa 3.0% sidaa daraadeed weli uma qalantay iyada oo la siinayo waxqabadka hoos udhaca ee hoos imaanaya qiyaasta haddii aanad helin nooc ka mid ah qorshe maaliyadeed oo dhamaystiran ama adeeg kale; Tusaale ahaan, naag carmal ah oo ku taal magaalo beerta oo aan ku qasbanayn inay bixiso biilasheeda sababtoo ah bangigu waxa uu daryeelayaa wax kasta si ay u noolaato maalmaha haray ee nabadgelyo ka dib markii ay lumisay ninkeeda ama xaaskeeda. Waxaa jiri kara adeegyo badan oo loogu talagalay qof xaaladdan ku sugan, gaar ahaan qof aan ku fiicnayn lacag oo aan ka badneyn dhowr sano oo uu ku noolaado si markaas khidmadda kala duwanaanta aysan u lahayn mudo isku dhafan oo ballaaran laftiisa marka la eego kharashka fursada .
Xaqiiqdii, waxaan dareemayaa inaan si xoog leh u dareemayo kaydka kharashka ah ee kharashka xisaabinta ee aan u malaynayo inay tahay habka guud ee guud ee suurtogalka ah maalgeliyaha da 'yar ee habdhaqan yaryar oo lagu maalgelinayo 401 (k) qorshe hawleedka oo had iyo jeer la doorto hooseeya -sheegasho, qadarin dul-saar leh oo muujinaysa mid kasta oo ka mid ah waxyaabaha kale ee la heli karo isaga ama iyada. Waa sida aan ula dhaqmayo hantidayda qoyska haddii ay ku dhegaan qorshaha hawlgabka meesha ay ka shaqeynayaan.
Qodobka afaraad, miisaaniyaddaha xisaabtu waxay leeyihiin faa'iido nafsi ah oo ballaadhan oo loogu talagalay dadka aan si fiican u wanaagsaneyn xisaabta. Ha yareynin sida ay u fiicnayd tani waxay noqon kartaa in qoysku ka badbaadiyo dhibaatada maaliyadeed iyo burburka iyada oo ay sabab u tahay saameynta dhaqankooda. Dad badan oo raga iyo dumarka ah, oo laga yaabo inay noqdaan kuwo caqli leh, dad fiican, oo aan fahamsaneyn sida tirada tiradu u dhexayso. Si aad u muujisid, u qaado su'aasha barta iyo su'aasha.
"Qalab iyo kubad lacag ah $ 1.10 guud ahaan. Qiimaha rakaabka waa $ 1.00 wax ka badan kubada. Meeqa kubbadu waa qiimeeysaa? "
Dad badan ayaa ka jawaabaya, "$ .10". Waa qalad. Jawaabta waa $ .05. Si isku mid ah ma fahmi karaan isla markiiba - dadka way ku baran karaan kiisaska intooda badan, dabcan, waa inayan rabin inay dhibsadaan - ma fahmaan xisaabta kala duwanaanshaha. Ma helayaan shakhsiyaadka shakhsiyaadka ah ee kudhaca qiimaha hoose, celcelis ahaan, marka loo eego guud ahaan portfolio ama dhowr shirkado badan oo hanti dhawr ah oo wadada ku jira ay weli keeni karaan natiijooyin wanaagsan. Sanduuqa index index wuxuu xalliyaa tan sababtoo ah wuxuu u adeegaa sida aan ugu yeeray farsamooyin isdabajoog ah. Waxay qarsoodi doontaa dib u soo celinta qaybaha hoosta ka xariiqa macaamiisha ma aha inay ka fekeraan iyaga. Ma arkaan waxyaabo ay ka mid yihiin kaydka saliideedkooda 50% ama in ka badan sababtoo ah waxay ku qarsoon tahay cinwaanka qiimaha mawduuca ee miisaaniyada. Maalgashadayaasha maalgashiga ah, maalgashadayaasha casriga ah, uma baahna khiyaamada noocaas ah. Waxay si toos ah u leeyihiin kaydka. Sidan oo kale, sanduuqa xisaabtu wuxuu ka caawin karaa inuu dhiirri-galiyo maal-galiyeyaasha in ay sii wadaan muddo ka badan inta ay iyagu yeelan lahaayeen, iyaga oo ka fekeraya iskudhafkooda guud iyo maaha qaybaha hoose. (Waxaa jira khatar macne leh oo ku jirta habkan, inkastoo, haddii isbedelka hab-dhaqameedku uu keeno hanti-hoosaadyadu inay ka yaryihiin nambarka, ugu dambayntii, taasi waxay waxyeelaynaysaa maal-galiyeyaasha. Si aad u fahamto waxa aan ula jeedo, qoraal qoraal ah oo aan ku qoray qoraalkeyga.
Qodobka shanaad, miisaaniyaddo muujinaysa, dabeecadda horayba loo kala soocay, ayaa kala-soocaya khatarta maal-galiyeyaasha ee ka cabanaya aragti xeeldheer oo la yidhaahdo korodh aan caadi ahayn.
Lixdaas, miisaaniyaddo muujinaysa dadka aan qiimeeyn karin ganacsiyada , sidaas darteedna ma laha ganacsiyada ganacsiga, si looga fogaado jirrabaadda si ay u xushaan shirkadaha kala duwan ee shirkadaha kala duwan. Ma rumaysan kartid inta jeer ee aan daawaday dadka caadiga ah ee caqli-gal ah ee dhammaan noocyada aagagga ah ay ku kaydiyaan kaydintooda nololeed shirkad aaney fahmin iyada oo ku saleysan xaqiiqda ugu qosolka badan. Fikraddooda waxay u gudbinayaan tafaftirayaasha Waalidiinta Journal Journal , shaqaale badan oo ka mid ah Standard iyo Poor, ama qofkasta oo laga yaabo in ay ku shaqeeyaan taxane ah, waxay asal ahaan u oggolaadaan kuwa leh akhri / maaliyad dhaqaale oo dheeraad ah iyo fahamkooda inay go'aan ka gaaraan iyaga.
Maxay Yihiin Dhibaatooyinka Dhaqaale ee Miisaaniyadda Xisaabta?
Dhinaca garabka, waxaa jira dhowr faa'iido oo waaweyn oo ah maalgelinta miisaaniyada index. Kuwani waxay noqonayaan kuwo aad u caansan oo aad ku guulaysato.
Ugu horreyn, waxaad u baahan tahay inaad fahamto in miisaaniyadaha index waa mid qiyaas ah oo qiyaas ah oo ka dhigaya wax u shaqeynaya. Ma ahan kuwo ku fiican, waxay si fudud u "fiican yihiin". Markaad eegto caddaynta akadeemiyadeed ee asaasiga ah, waa wax aad u badan oo muujinaya in, taariikh ahaan, guushu inta badan u dhacdo maalgashadayaasha:
- Isku darka lahaanshaha hantida kala duwan
- Mudada lahaanshaha mudada dheer oo ay ugu wacan tahay canshuurta hoose iyo
- Ka dhig kharashka yar.
Maalgashadayaasha hoose iyo kuwa dhexe, sanduuqa xisaabinta ayaa ah sida keliya ee lagu gaari karo haddii aanad rabin inaad waqti badan ku wareejiso faylalkaaga. Xaqiiqdii, inkasta oo mustaqbalku uu kala duwanaan karo hadana ma jirto wax dammaanad ah oo had iyo jeer sidaas noqon doonto, haddii aad dib ugu laaban kartid oo aad kala dooran kartid inaad maalgeliso sanduuqa xisaabinta - waxaan soo qaadeynaa S & P 500 miisaamida suuqa Nidaamka loogu talagalay fududaynta - ama sameynta sanduuqa gaarka loo leeyahay ee gaarka ah adoo iibsanaya dhammaan shanta boqol ee kaydka, shakhsi ahaan, ku salaysan miisaan siman oo haynaya iyada oo aan wax isbeddel ah ku dhicin, oo ay ka mid yihiin daawashada dhowr jagooyin shaqsiyadeed oo aadaya bangiga, waxay burburin lahayd sanduuqa dadweynaha ee ka weyn 30, 40, mudo 50 sano ah.
Sida xaqiiqda ah, xitaa xitaa ma dhow. Ma jiro qof caqli-gal ah oo soo xushay sanduuqa xisaab-gelinta dadweynaha ee ku saabsan sanduuqa khaaska ah ee la dhisay oo ka kooban shaandhayn shakhsiyeed oo ku salaysan miisaan siman ka dib markii uu arko xogta haddii isaga ama iyada ay awoodi karayaan kharashka. Dr. Jeremy Siegel iyo cilmi-baarayaashii Wharton ayaa muujiyay arrintan wixii ka baxsan wixii khilaaf ah ee is-khilaafsanaa, sida ay ku doodayaan waxay u egyihiin sidii ay u doodi lahaayeen Ururka Earth Earth Society. Lambarradu waa cad cad oo aan la goyn karin. Aqoonyahanka maareynta akhlaaqda ee aqoonyahanadu way ogtahay laakiin taasi waa Mokita - xaqiiqda aan lagaga hadlin goobo xirfadle ah ama fasallo qaas ah sababtoo ah suurtagal maaha in la bixiyo saldhig ballaadhan iyada oon jebin suuqyada sinnaanta sababtoo ah maqnaanshaha Qaybaha yaryar (waa wax aad u xun, waa qeybaha waawayn ee hadda waa in ay noqdaan muraayad la isku hagaajiyay, taas oo si macquul ah macneheedu tahay macaamilada maalgelinta dadweynaha ee mustaqbalka waxay ku wareejin doonaan hantidooda dadka hodanka ah ee raba inay iibiyaan Xagga sare ee suuqyada suuqyada ah: Isbedelka ansixinta, iyadoo loo baahan yahay in la sii wado miisaaniyada ballaaran ee caasimadda, waxay ka dhigan tahay mid kale oo ka mid ah kuwa saboolka ah ee saboolka ah si ay taajir u noqdaan.waxaanan xitaa heleynin xaqiiqda ah in dad badani u maleynayaan S & P 500 ayaa si fudud loo maareeyay - ma ahan, waa wax aan fiicnayn laakiin si firfircoon u maareeynaya guddi qaran oo ka tirsan Standard iyo Poor kuwaas oo bedelaya sharciyada waqti ka waqti, oo ay ku jiraan iibinta ka baxsan qaar ka mid ah sinnaanta caalamiga ah ee soo noqota).
Qaar badan oo ka mid ah kooxaha maareynta hantida hantida ayaa sameeyn doona liiska khaaska ah ee liistada sida gaarka ah kuwan oo loogu talagalay maalgashadayaasha doonaya kala-duwanaanta kala-duwanaanta miisaanka-miisaanka haddii ay weydiistaan. Waxaa lagu sameyn karaa kharash yar oo dheeraad ah haddii maalgeliyuhu uu leeyahay miisaan rasmi ah. Xaqiiqdii, John Bogle wuxuu isku dayay inuu helo Vanguard si uu u bixiyo adeega noocan oo kale ah dhowr iyo toban sano ka hor intaan maamulku ku khasbaneyn inuu ku fariisto hawlgabkiisa sababtoo ah da'da uu u diidey fikradda shaqadiisa aad u badan. Shakhsi ahaan, waxaan mar walba ku fikiray in ay ahayd ceeb sababtoo ah Bogle sax ah - cawaaqibka canshuurta ee maalgashadayaasha hodanka ah waa mid muhiim ah, oo ka tagaya macaamilka-miisaanka-miisaanka-suuq-miisaanka oo dhan si buuxda, in weli ay ka fiican tahay in ay leeyihiin qaybaha hoose ee si toos ah. Inta u dhaxaysa khatarta ah ee faa'iidooyinka soo noqnoqonaya, oo aan la xidhiidho xoogaa daqiiqad ah, iyo awoodda canshuur badan oo laga goosanayo marka loo baahan yahay in la helo maalgelin, faa'iidada ayaa noqota mid naxdin leh marka waqtigu uu soo baxo iyo isku dhafashada shaqadiisa. Dadka aan fahmin mabaadii ka danbeeya shaqada Bogle ee horey u socota, waxyaameedka dhaqdhaqaaqa farsamada gundhigga ugu horeeya, ma fahmin dadweynaha, qaab dhismeedka qaaska ah ma aha wax la rabo; looma baahna in la qabsado awoodda loo yaqaan 'passivivity', kharashka yar, iyo waxtarka canshuurta. Taas bedelkeeda, waa hab loogu talagalay kuwa aan lahayn qiyaas ku filan si ay uga faa'iidaystaan. Waa kan labaad. Marna loola jeedin kuwa hodanka ah, kuwa, haddii ay doonayaan inay muujiyaan, waa in ay ku shaqeeyaan sanduuqa khaaska ah ee gaarka ah.
Meeqa ayay qaadanaysaa in la caddeeyo dhisidda miisaaniyadda gaarka ah ee khaaska ah halkii aad ku maalgelin lahayd sanduuqa xisaabinta dadweynaha ee la ururiyey? Su'aal fiican. Muuqaal degdeg ah oo ku saabsan shirkadaha cad-cad ee ugu caansan waxay muujinayaan inaad u maleyn karto in la qabto inta u dhexeysa 0,75% iyo 1,00% haddii aad ka yarayd $ 5 milyan. Haddii aad haysato $ 5 milyan oo doolar ilaa $ 100 million, waxaa laga yaabaa inaad iska bixiso inta u dhaxeysa 0.25% iyo 0.50%. Sababtoo ah awoodda canshuurta lumitaanka khasaaraha iyo haysashada hantida si siman u faafta, waxaa jira fursad wanaagsan 25 ilaa 50 sanno, ma ahan kaliya inaad ka roonaato, laakiin jahwareer aad u fiican ayaa ka baxsan inkastoo qiimaha aadka u sarreeya si aad u hesho farsamooyinka dhismaha sare ee xisaabta khaaska ah ee khaaska ah aad ka badan tahay inaad la jirtid sanduuqa xisaabinta dadweynaha. Xittaa cadaalad daro badan, tayadaada ayaad tahay, ka sii weynaanta faa'iidada. Tani suurtagal maahan haddii aad haysato wax $ 50,000 oo ah haddii aad dhab ahaantii ganacsi ku leedahay oo aad ku qancisid shirkad arxan-darro ah in ay ku siiso shan boqol oo bilaash oo lacag la'aan ah si aad u beddesho koonto markaa waxay leedahay isku-dul-qaade isku mid ah oo dib-u-maalgelinaya faa'iidada lacag la'aanta ah. Xitaa markaa, waxay noqonaysaa shaqo aad u fiican oo aad ku jirto khatarta dib-u-habeynta shirkadda ee $ 50 ama ka badan oo lagu gooyo soo noqoshadaada taas oo aan ku xirneyn miisaan $ 10 milyan ah, lakiin macnaheedu waa heshiis aad u sareeya $ 50,000. Dhexdhexaadinta ayaa dhacaya. Dalabyada qandaraaska waa la kordhin doonaa. Proxies waxay u baahan doonaan in loo codeeyo . Boosteejada warqadaha kaligeed waxay kaliya u aaseen qolkaaga fadhiga. Waa xisaabin kala duwan oo ka mid ah qof $ 750,000 oo u socda meel sida Capital Capital iyo bixinta 0.89% ama qof leh $ 50,000,000 oo u socota Goldman Sachs oo bixiya 0.25% si naftiisa loo badbaadiyo dhibaatada oo dhanna waa laga taxaddaraa walwal la'aan.
Arrinta kale ee aadka u liidata ee leh maalgashadayaasha hodanka ah oo haya qaar ka mid ah miisaaniyada qaar oo aan cidna doonaynin in ay ka hadlaan, xitaa haddii ay sameeyaan, diidaan in ay rumaystaan sida dadka kale ay iska indha tireen khatarta jumlada ah ee dulsaar la'aanta ah iyo waajibaadka deyn bixinta , waa khatarta raasumaalka guulaha. Waxan horay u soo qorey tan, sidoo kale, laakiin waa mid ka mid ah mawduucyada ay maalgashadayaashu dhab ahaan ogaan waayaan xitaa dhibaatada iman karta haddii aysan korin hanti ku filan ama hodan ku ah muddo dheer oo ku filan si ay u bartaan caqabadaha ka yimaadaan maareynta todobo, siddeed, ama sagaal saafi ah. Waa wax aan caqli-galin u ah qofkani - Waan ogahay in codkaagu uu aad u adag yahay laakiin aad u baahan tahay inaad maqasho maxaa yeelay waxaan isku dayayaa inaan kaa badbaadiyo inaad khalad sameyso oo kugu kici karta lacag badan - maalgashad qani ah si aad u iibsato qadar macno leh Waxyaabaha sida Vanguard S & P 500 ee sanduuqa xisaabtanka ah ee xisaab buuxa leh oo la canshuurayo, marka la eego qadar aan shaqeynin, isaga ama iyadu waxay abuuri kartaa taxanaha si toos ah keydka shakhsi ahaaneed iyo in la iska ilaaliyo khatarta ah inay ku xayirto canshuurta culus ee dhici karta sababtoo ah ee habka canshuurta canshuurtu uula dhaqmayso guulihii aan sooc lahayn ee sanduuqa.
Gaar ahaan, Vanguard wuxuu leeyahay $ 198,712,172,000 sanduuq lacageed gaar ahaan dhammaadka 2014, kaas oo $ 89,234,130,000 ka kooban guulo aan la taaban karin. Haddii Vanguard ay tahay inay arkaan wax weyn oo ku saabsan sanduuqa sabab kasta - waxyaabahan oo kale, waxay sameeyaan, oo dhici doonaan - maamulka ayaa lagu qasbi karaa in ay soo daadiyaan jagooyinkaas, ama ugu fiican, u bixiyaan "nooc". Tani waa wax maalgashadayaasha Vanguard marnaba tixgelineynin sababta oo ah maadama ay noqotey midkii ugu danbeeyay, waxay awooday inay bixiso codsiyada madax furashada oo leh lacago badan oo cusub, hantida saafiga ah ee sii kordhaysa muddo dheer. Haddii ay taasi joojiso, waxay noqon kartaa fool xun.
Dadka intooda badan maaha inay ka walwalaan waayo waxay haystaan sanduuqan 401 (k), Roth IRA , ama hoy kale oo canshuur. Waxa kale oo laga yaabaa inaadan daryeeynin haddii aad qorshaynayso inaad ku bixiso inta badan guryahaaga sadaqada iyo saygaaga / xaaskaaga ayaa ah dhowr sano oo yar oo ka yar adiga oo leh rajo nololeed oo ku dhow dhow dhammaadka. Warren Buffett waa tusaale wanaagsan. Xaaskiisa labaad, Astrid, waxay dhaxalsiin doontaa meel ku dhawaad $ 100 milyan si ay u sii haysato raaxo daba gashay dhimashadeeda, taas oo $ 90 milyan oo doolar ay ku jiri doonto sanduuqa S & P 500 cashuurta iyo $ 10 milyan oo lacag ah. Si kastaba ha noqotee, Buffett wuxuu hubaal ahaan u haysan doonaa kan noocaas ah oo lagu kalsoonaan karo oo lagu kalsoonaan karo , taas oo ay u badan tahay inuu abaabulo Munger Tolles, taas oo lafdhabar u ah dhammaan khatarta canshuurta. Xitaa haddii uusan sameynin, oo la siiyay qaddar badan oo ku lug leh, iyo suurtogalnimada nolol-maalmeedka soo socda ee gaaban, ganacsigaa ma aha mid u qalma dhismaha faylalka si toos ah maadaama uusan lacag u dirin carruurtiisa iyo dhaleen.
Ma waxaad i waydiisan kartaa, waxaan u maleynayaa in aan soo iibsanayo laynka labadii milyan oo doolar, adigoo sheegaya in haddii aad rabto inaad raacdo istaraatijiyad istiraatiijiyadeed oo ugu yaraan todobo tiradoodu hoos u dhacdo oo ka baxsan xayiraadda ilaalinta noocaan ah sanduuqa xisaabinta halkii aad ka ahayd sanduuqa qaaska ah ee si gaar ah loo dhisay, waxaad u malayn kartaa si fiican laakiin waad ku dhaqantay nacas ahaan. Waxaan jeclaan lahaa in aan kuu sheegi karo si naxariis leh ama hab aan kugu dhicin, oo aanad ku xirnayn inta aad iiga jeesan kartid inaad u soo jeediso, ma bedeleyso xaqiiqda ah in xoogaa yar oo dadaal ah , oo aan macquul aheyn kharashka saafiga ah ee dheeraad ah, waxaad ka tirtiri kartaa suurtogalnimada in la kiciyo canshuurta jirtey, ku raaxaysta canshuurta khasaaray, iyo celceliska sare ee soo celinta muddada dheer sababtoo ah habka ugu sarreeya mowqifyada hore ee culeeyska gebi ahaanba adiguna aad doorato inaadan ka baxsan ismaandhaaf ah waxa aad adigu leedahay, qaabka uu u dhisan yahay, ama dammaanad qaadid. Kharashka fursadda hantida lumay waa mid dhab ah. Waa wax macno leh. Adiga iyo dhaxalkaaga ma jiraan cid kale oo eedeyn ah. Ma jirto xitaa faa'iido weyn oo waxtar leh, mar dambe; maaha cabbirkaas. Haddii aad waligeed la shaqeysay shirkad hantiyeed oo gaar ah, waxaad ogtahay in aad geli karto koontadaada gacanta si aad u fudud sida aad xisaabsan karto sanduuqa xisaabinta dadweynaha. Ma jiraan wax cidhiidhi ah oo halkan lagu soo rogay, mar labaad, miisaanka loo baahan yahay ayaa jira.
Si kastaba ha noqotee, mar kasta oo aan sheego tan, waxaa dhici karta in ay noqoto boosta nacaybka ah ee ku soo galaya sanduuqeyda. Waa lama-huraan. Dadku waxay leeyihiin fikrado walaac ah oo ku saabsan miisaaniyada index in ay fahmaan faa'iidooyinka laakiin ay ku guuldareystaan inay fahmaan sababta ay u shaqeeyaan. Ma ogaanayaan sida ay muhiim u tahay in si toos ah loo xisaabiyo xisaab khaas ah oo la isticmaali karo iyada oo la adeegsanayo qaab dhismeedka guud ee dadweynaha marka aad hodan ku tahay. Natiijadu, waxay diidaan inay xitaa fiiriyaan, taas oo ay noqoto mid aad u cad in aanay jirin sabab dhab ah oo khilaafsan. Xaqiiqadu waa xaqiiqooyinka. Maaha wax dhadhan ah sida hilibka lo'da iyo hilibka lo'da, waa arrin tiradoodu tahay. Waxay ii xusuusineysaa dadka necbaya qareennada in ay ka tirtiraan malaayiin doolar oo ah hantidooda adag ee laga yaabo inay u gudubtey dhaxalkooda sababtoo ah waxay diideen in ay la tacaalaan qorshe guri oo u baahan wax yar oo dadaal ah si ay uga faa'iidaystaan kor u kaca taas oo aan u arko inay dhacdo. Waa gabi ahaanba aan maareyn.
Mid ka mid ah caqabadaha ugu weyn ee miisaaniyadaha ugu muhiimsan ayaa ah in aysan ahayn kuwo caqli-gal ah oo ku saabsan qaybaha kala duwan iyo warshadaha . Waxaa jira waxa aan tixgelinayo in doodo aad u wanaagsan in imika S & P 500 index ay si aad ah ugu culus yihiin shirkadaha maaliyadeed. Waxyaabaha ay ka mid yihiin koontada khaaska ah ee maareynta waxaa laga yaabaa inay awood u yeelato in ay sidan u socoto; abuurista sanduuqa khaaska ah ee khaaska ah sida aan horey uga wada hadalnay, kadibna miisaaminta qaybaha iyo warshadaha qaarkood si aad u culus oo loogu talagalay asaaska aasaasiga ah. Haddii kale, haddii aad tahay maalgashi aad sameeysid, waxaad haysan kartaa ururin asaasi ah oo miisaaniyadeed ah markaa kadibna ku dheji jadwalka qaybaha qaar iyadoo loo marayo hannaanka shakhsiyadeed ee loogu talagalay si loo kordhiyo miisaankooda marka loo eego mawduuca. (Soo jeedintaydu waxay noqon doontaa in la bilaabo iyadoo la tixgelinayo warshadaha ay taariikhda soo saartey ee ka sarreeya celceliska mudada dheer ee celceliska muddada dheer , waxaa sabab u ah inay soo saaraan celcelis celcelis celceliska raasumaalka.)
Dhibaatada kale ee maalgelinta isha maalgelinta waa cawaaqibka bulsheed. Inkasta oo aan amaan ugu hayo iyaga xaaladaha qaarkood, iyo go'aankeyga inaan u isticmaalo saldhigayga sadaqada, kaas oo loo qaabeeyey deeq bixiye lagula taliyay in laga fogaado bandhigyada qaar, daacadnimada aasaasiga ah ee aasaasiga ah waxay u baahan tahay in aan qirto in miisaaniyaddu muujinayso miisaaniyad dabiicad ah . Waxay ku jiraan inay ka soo qaadaan qiimaha maalgashadayaasha joogtada ah iyagoo qiimeeya qiimaha iibka-iyo-iibinta. Iyadoo ay si taxadar leh dib ugu soo celinayaan, miisaaniyada index waxay si wax ku ool ah u helayaan safar bilaash ah, oo wax ku kordhinaysa hawsha lagama maarmaanka ah ee aqoonsashada ganacsiyada iyo maalgelinta ganacsi wax soo saar leh. Waxay yihiin qaar ka mid ah dhalinyarada da 'yari xeeldheer si loo ogaado sida loo khafiifiyo mashiinka soodhaha si loo helo Coca-Cola lacag la'aan ah. Qaar ka mid ah, meel, ayaa bixinaya qiimaha madaama uu ku niyadjabsan yahay cabitaanka qiimaha jaban. Marka aan u isticmaalo aasaaska samafalka, waxaan helayaa faa'iido aan cadaalad ahayn. Markaad u isticmaasho xisaabaadka hawlgabka, waxaad helaysaa faa'iido aan cadaalad ahayn. Ilaa inta ay yartahay boqolkiiba dadka yaryar ee dadka sameeya, waa wax fiican. Nasiib darro, haddii dadku ku filan yihiin in ay isbeddelaan istiraatiijiyada maalgashiga, waxay qari kartaa qiimaha suuqa suuqyada, gaar ahaan qaybaha yaryar ee indexka, laga bilaabo sicirka suuqa xorta ah ee xorta ah. Tani waxay noqon doontaa mid xun oo kaliya bulshada, laakiin maalgashadayaasha muddada fog.
Xagee xaj? Qofna ma garanayo. Sidii aan hore u soo sheegnay, hadda waxaan gaarnay marxad ah $ 1 oo ka mid ah $ 5 kasta oo sarrifka ah ee Suuqyada Asaasiga ah ee Maraykanku la geliyo miisaaniyada index. Taasi waxay noqon laheyd mid aan la ilaawi karin waqti hore. Maaha wax si fiican u dhammaan doona haddii ay sii socoto. Waxay qaadan kartaa sanado, xitaa tobanaan sano, si ay u ciyaaraan laakiin ma ahan wax fiican. Dhab ahaan, difaaca ugu fiican wuxuu ogaanayaa waxa aad dhab ahaan leedahay, haynta hanti-dhawrka, iyo sida loo qiimeeyo qiimaha qiimaha leh, laakiin haddii aad sidaa samayn karto, ma lahaan doontid sanduuqa xisaabinta ee meesha ugu horeysa.
Qaar ka mid ah Sababaha aan Heshiiska u Lahaa in ay Hadal Faahfaahin ku Sameeyaan Miisaaniyada Index
Mid ka mid ah caqabadaha aan ka qabo qoraallada ku saabsan miisaaniyadaha index waa kakoobanaanta daacadnimada caqliga - inaan kuu sheego sida aan dhab ahaan uga dareemo mowduuc - iyo walwalkeyga in dhagaystayaasha khaldan ay maqli doonaan fariintan. Kuwa saboolka ah iyo kuwa aan khibradda lahayn, miisaaniyadaha isbeddelka waa godsend, faa'iidooyinka laga helayo cirifka dhibcaha inta badan. Waa mid ka mid ah sababaha aan uga hadlo iyaga marar badan oo aan ku ammaano si xur ah. Waxyaabaha ugu dambeeyay ee aan rabo waa qof si nadiif ah u fasiraya qoraalkayga mawduuca waxaanan isku dayaa in aan maalgashado kaydka shakhsiyadeed ee yar yar ee farsamoyooga yar, iyaga oo aan wax fikrad ah sameynin waxa ay sameynayaan ama xiiseynayaan waxbarashada. Waxyaabaha ay ka mid yihiin jagooyinka isku dhafan ee lagu burburiyay biilka GT Advanced Technologies ayaa aad iiga yaabiyay anigana waxaan doonayaa in aan dad badan u diyaargaroobo xanuunka ah xaalado sidan oo kale ah. Haddii aadan akhrin Karin xaashida dheelitir la'aanta ama falanqaynta warbixinta dakhliga , index wuxuu noqon karaa saaxiibkaaga.
Intaa waxaa dheer, miisaaniyadaha xisaabtu waxay ku qaateen xaalad dhaqameed oo ka mid ah gobollada qaarkood. Waxaan u gudbiyay iyaga oo ah qaab diineed oo qaddarin ah; nooc ka mid ah jawaab-celin-whirr oo u dhiganta qof baabuur ku waday gawaarro sababta oo ah nidaamka wareegga ayaa u sheegay inuu wadada toos u wado. Waxaan horey u isticmaali jiray xalka, laakiin waxay qaataan xalka loogu talagalay kuwa aan lacag badan lahayn kadibna isku dayaan inay cabbiraan, oo aanad sameyn karin wax ka badan waxaad isticmaali kartid waayo-aragnimo dhisidda kabadh buuxa si aad u dhisto quraarad. Waa wadaxaajood buuxa, laakiin waxay la kulmi doonaan xoogga iyo awoodda wacdiyaha dab-damiska ah, isaga oo ku dhaleeceynaya qof kasta ama wax kasta oo su'aal ka keenaya habka diinta.
Badanaa, kuwan waa suuq-gareeyayaasha ku guul-darraystay ee soo maray khasaare weyn oo suuqa saamileyda ah, iyo, sida khamriga hore oo la yaabay fekerka qof kasta oo cabaya, ka weyn. Ka fog tahay nin caqligal ah ama dumar ah oo leh, "Waxaan qirayaa cilladaha iyo khatarta ka iman karta maalgelinta gundhigga maalgelinta, waxayna u maleyneysaa inay wali tahay ta ugu fiicnaanta inkastoo ay dhibaatooyinkaasi yihiin" - hab fiican oo caqli-gal ah oo caqli-gal ah oo lagu dhaqmayo xaaladaha badankood - waxay u maleynayaan in Miisaaniyadu waa jawaabta dhammaan dhibaatooyinka nolosha, diiradda saarista kharashka ka reebista dhammaan dadka kale, oo ay ku jiraan qiimaha. Ma aha shil, si ay u bixiso hal tusaale, bilyaneeriyiin badan ayaa adeegsanaya adeegyada Waqooyiga Trust si ay u helaan baahida maamulka bangiga iyo aamminaadda . Khidmadaha ay bixiyaan waxay noqon karaan wax badan oo ka mid ah kiisaska. Sidaa daraadeed haddii ay hoos u dhigaan suuqyada dhawr dhibcood sannadkiiba marka laga gaaro dhammaadka mustaqbalkooda noloshooda, hase yeeshee waxay yareeyeen biilka canshuurta guryaha ee macaamiisha malaayiin doolar malaayiin doolar sababtoo ah qorshe caqli-gal ah iyo istaraatiijiyooyin xeeladaysan. Miyaad u malaynaysaa inay taajiradu sidan oo kale u dhacday inay nacas yihiin? Waxaan mar horay arkay qof qof u dooda internetka in abaalmarinta bakhtiyaa-nasiibka ay tahay in ay maalgashadaan tobanaan malaayiin doolar oo ku jira miisaaniyado muujinaya! Taasi waa sida weyn u kala qaybsanaanta celceliska maalgashadayaasha iyo kan ugu sarreeya 1%. Waxaad ku dhowaan lahayd weligeed maqal qof hodon ah ama qooys u dooda siyaasad qaali ah.
Diinta maskaxda ah waa midka saxda ah sababta oo ah dadkani waxay ku hawlan yihiin sanamyadii. Waxay u cibaadaystaan foomka wax ka sarreeya sheyga. Ma fahmin farqiga u dhexeeya waqtiga suuqa, qiimaha, iyo iibsashada nidaamsan. Waxay yiraahdaan waxyaabo aan macquul ahayn sida, "Anigu ma maalgeliyo shakhsiyaadka shakhsiyaadka" marka, marka ugu dambeysa, dhammaan maalgashiyada maalgashiga saamileyda maalgashadayaasha runtii waa mulkiilayaasha kaydka shakhsi ahaaneed. Dhammaan arrimahan waa: 1. Qiimaha kaydka aad leedahay, 2.) sida saamiyadaas loo xushay, 3.) miisaannada loo qoondeeyey kaydkaas, 4. qarashyada ku xiran adeegyada ama faa'iidooyinka la helay, iyo 5.) soo dhaweynta canshuurta. Waxaa laga yaabaa inaad ka heli karto sanduuqa xisaabinta, laga yaabee inaadan awoodin. Dakhliga tooska ah ee loo yaqaan 'passive portfolios' ayaa noqon doona doorasho wanaagsan oo loogu talagalay dad badan oo guuleysta.
Fikradaha kama dambaysta ah ee ku saabsan Maalgashiga Miisaaniyadda
Xaggee ayuu naga tagaa? Gabagabadayda ayaa si toos ah u toosan, khatarta ah in aan naftayda ku celiyo qaybaha, waxaan kula wadaagi doonaa adiga:
- Haddii faylalkaagu yahay mid caqli-gal ah, oo aanad haysanin faahfaahin waxaad samaynayso, miisaaniyadaha muujinaya waxay u badan yihiin kharashka ugu wanaagsan. Waxay ku fiicanyihiin waxa aad u baahan tahay waxayna u badan tahay inay kaa badbaadiyaan qaladaad badan.
- Haddii lacagtaada lagugu qabsado qorshe 401 (k) ee shaqada oo aad tahay inaad sameyso go'aan qoondayn, miisaaniyadaha kharashka yar-yar waxay ku dhow yihiin inay ka mid noqdaan doorashooyinka ugu fiican ee aad haysato. Si dhab ah u tixgeliya in ay maalgaliso iyaga oo ka duwan kuwa kale ama, ugu yaraan, iyaga oo ka dhigaya qayb muhiim ah ee faylalkaaga.
- Haddii aad tahay qof raaxo leh ama qiimo sarreeya, ku filan si aad uhesho dhaqaale aad u sarayso lacagtaada, ka faa'iideysiga qorshooyinka iyo qorshooyinka canshuuraha, oo aad lacag badan ka haysato hoyga canshuuraha, waxaad kaashaneysaa haddii aad maalgashanayso dadweynaha, sanduuqa index. Taa bedelkeeda, haddii aad rabto inaad isticmaasho nidaam isdabajoog ah, sameyso sanduuq khaas ah oo qarsoodi ah ama aad ku bixiso qof Goldman Sachs macno la'aan macquul ah oo ku haboon si ay kuu maamulaan. Waxaa jira waxyaabo badan oo wax laga qaban karo marka loo eego qof leh malaayiin dollar oo ku fadhiya miisaaniyada la canshuuri karo marka ay si aad ah uga sarreeyaan bedelka koontada gaarka loo leeyahay.
Si kale haddii loo dhigo, u qaad miisaaniyado muujinaya waxa ay yihiin: qalab aad u cajiib leh oo kaa badbaadin kara lacag badan oo kaa caawin kara inaad hesho aasaas wanaagsan oo hoostaada kuugu jirta. Markaad hanti ku filan tahay inaad haysato xoogaa lacag ah oo adiga kaa dambeeya, tixgeli in aad adagtahay dhismaha qaabaysan oo gebi ahaanba leh oo aad u leedahay qaybaha hoose. Intaas waxaa dheer, miisaaniyada index maaha saaxiibo ama khiyaano, wanaag iyo shar. Waa qalab. Waxba ma jiraan wax kale. Isticmaal marka ay kugu habboon tahay oo aad tahay faa'iidadaada, iska ilaali markay jiraan oo ayna joogin. Ha u helin dareen ahaan asluubta iyaga ama si toos ah u been sheega by been ah in ay jiraan wax sixir ah oo ku saabsan qaab-dhismeedkooda kuwaas oo ka dhigaya inay ka sarreeyaan dhamaan kale ee caalamka.
Haddii aad maalgashatey miisaaniyada index, waxaan si tartiib ah kuu soo jeedin lahaa inaad tixgeliso qiimaha doolarka ee ku soo gala kharajka miisaaniyadeed ee muhiimka ah, oo ay ku jiraan dhammaanba gudaha iyo kuwa caalamiga ah ee suuqa, dib u maalgalinta dakhligaaga , inaad iska indha tirto isbeddelada suuqyada, . Waqtigaa ha ahaato culeyska culus ee adiga iyo, haddii aad haysato wakhti dheer oo kugu filan iyo nasiib wacan, hawlgabku waa in uu ka raaxaysto marka loo eego haddii kale. Waxaa jira waxyaabo aad u xun oo aad sameyn kartid.
Si aad u akhri faahfaahin dheeraad ah oo ku saabsan miisaaniyada index iyo sida aan dareemayo iyaga, hubi:
Haddii kale, waxaan idiin rajeynayaa nasiib wacan waxaanad rajeyneysaa inaad adigu sameyso go'aan sax ah. Haddii aad ixtiraamaysid, waxaan isku dayi doonaa inaan isdifaaco nafsad ahaanteeda oo aan ku dhejin karo farriinta nacaybka ah ee aan sheegayo in si hubaal ah ii yimaado. Tobankii sano ee la soo dhaafey iyo badh, mar kasta oo aan wax ka qoro faa'iidooyinka miisaaniyada, ama tilmaamaan qaar ka mid ah cilmi-baaristii dhawaa ee ku saabsanaa, haddii maqaalku aanu ku filnayn ammaan, waxaa jira qayb yar oo akhristayaal ah oo si cad u noqon doona colaad aan haboonayn, tan iyo markii aan dib ugu soo laabtay dhammaadkii dabeecada dhibcaha waqtigii dhibcaha ahaa markii aan dadka iigu qaylinayay si ay u muujiyaan inaanay iibsanayn Coca-Cola 50x dakhli. Waa caadi. Waan fahansanahay gebi ahaanba. Dadka qaar ayaa loo xirxiray si ay u weeraraan qof kasta oo u sheegaya wax aysan rabin inay maqlaan. Waan qaadan doonaa sababtoo ah waxaan daneynayaa adiga iyo qoyskaaga. Sidoo kale waxaan ahay sax. Fiiri iyada oo isla markiiba ama waqti ka dib, waxaad ku iman doontaa gabagabo isku mid ah. Xaqiiqooyinku maaha kuwo dood ah, caddaynta taariikheeduna aad ayay u badan tahay.